ファクタリングとは、企業の持つ売掛債権を第三者の専門会社が買い取り、現金化するというサービスです。業種によっては、自社の商品やサービスを提供してから現金が入ってくるまでに長い期間を要することがあり、このタイムラグが長いほど資金繰りは苦しくなる傾向にあります。「今すぐにでも資金調達をしないとならない」という場面において、即日対応も可能なファクタリングは強い味方と言えるのです。

ファクタリングは20世紀初めにアメリカで開発された手法です。以来、アメリカでは中小企業の基本的な資金調達方法の1つとして日常的に実行されています。

一方で日本でも誕生してから50年ほどの歴史はありますが、中小企業の基本的な資金調達方法としてはそれほど普及していません。なぜかと言うと、日本ではファクタリングの代わりに「手形取引」が普及してきたからです。

　経済産業省中小企業庁では、中小企業者が不動産担保に過度に依存せずに資金調達ができるよう、売掛債権担保融資保証制度を創設し、普及を進めています。売掛債権担保融資保証制度は、売掛債権を担保とした中小企業者の借入について信用保証協会が保証を行うものです。売掛先の事業者の方には、以下のご協力をお願いします。

＜風評被害の防止＞

・売掛債権の利用について、売掛先（取引先）等から資金繰りが厳しいのかと言われ、利用により風評被害が発生することが心配、との声が聞かれます。
・売掛債権の利用促進は国の施策です。本制度の普及、利用促進にご協力下さい。
＜債権譲渡禁止特約の解除＞

・本保証制度の利用に当たり、取引にかかる契約に売掛債権の譲渡を禁止する特約がついていると、中小企業者は売掛債権を担保として譲渡し、融資を受けることができません。
・国や地方公共団体では、既に、債権譲渡禁止特約の解除を進めています。
・中小企業者との物品及びサービスの取引に当たり、債権譲渡禁止特約の解除にご協力下さい。

2社間ファクタリングは

「ファクタリングで資金調達をする利用会社」
「ファクタリング会社」
の2社だけで取引をするファクタリングの方法のことを意味します。

3社間ファクタリングは、ファクタリング会社が債権を譲渡会社から買い取り、それを債権の請求先となる会社へ通知して、直接ファクタリング会社が債権回収する方法です。

メリット
債権者がファクタリングを利用する主なメリットは、次の3つがあります。

資金の流動化を図ることができる
スムーズに資金を回収することができるため、効率的に事業を運営できる
「償還請求権」(※)のないファクタリングであれば、資金回収リスクを無くすことができる
特に、数ヶ月間資金の流れが滞ってしまう売掛金は事業運営に悪影響を及ぼすケースもあるため、債権者にとって資金を早く回収できるメリットは、非常に大きいといえるでしょう。

また、売掛金がある状態で取引先が倒産してしまった場合、債権者が大きなリスクを被ることになりますが、償還請求権のないファクタリングを活用することで、資金の回収リスクを無くすことができます。

このように、ファクタリングにはさまざまなメリットがあるのです。

デメリット
債権者がファクタリングを利用した場合の主なデメリットは、次の3つがあります。

3社間ファクタリングであれば、取引先への通知が必要となる
利用手数料がかかる
ファクタリング会社に償還請求権（※）がある場合、売掛金が回収不能になれば、受け取ったお金を返還しなければならない
特に、ファクタリング利用手数料は、債権者にとって大きなデメリットだといえます。また、償還請求権のあるファクタリング取引では、売掛先企業が倒産して資金を回収できなくなった場合に、債権者はファクタリング会社から受け取ったお金を返還しなければなりません。

この点も、ファクタリングを利用するうえで無視できないデメリットだといえるでしょう。